【亚市汇评】人民币兑美元汇率波幅扩大至1%，风险货币持续回落

周一(4月16日)亚太各主要股指全线走低，市场风险厌恶情绪持续回落。这主要是受到上周欧债问题的恶化，以及投资者对全球经担忧升温。此外，上周六中国政府宣布人民币兑美元汇率波幅扩大至1%。

上周西班牙国债收益率再次攀升，投资者对于欧债问题的担忧再次升温，此外，中国在上周公布的第一季度GDP数据显示，中国经济增长正在逐渐放缓，受到上述因素的影响，今日亚太各主要股指全线下跌，各主要风险货币纷纷回落。

中国人民银行上周六(4月14日)宣布，自周一(4月16日)起，银行间即期外汇市场人民币兑美元交易价浮动幅度由千分之五扩大至百分之一，每日银行间即期外汇市场人民币兑美元的交易价可在中国外汇交易中心对外公布的当日人民币兑美元中间价上下百分之一的幅度内浮动。

渣打银行(Standard Chartered)对此表示，这预示人民币将增强双向浮动弹性，但不意味着人民币短期内将加速升值。

渣打表示，近期美元兑人民币中间价设定更加灵活，现在波幅扩大，这是美元兑人民币向“双向波动”转变的清楚信号，也向未来人民币可自由兑换迈出新的一步。

澳洲国民银行(NBA)货币策略师Emma Lawson评论称，中国扩大人民币交易区间，这符合其政策自由化进程，也是其计划中的一大步骤，因中国希望将经济驱动由出口转向内需。

Lawson称，中国此举将缓和国际社会上呼吁人民币进一步升值的呼声，也将缓和对国际贸易不平衡问题的担忧。

她还表示，中国令人民币汇率进一步自由化的举动也表明，中国对经济持有信心，因任何货币走强都将代表某种政策紧缩。

Lawson表示：“人民币交易区间扩大令人欢迎，不过，这也在预期之中，并非完全出人意料。”

巴克莱资本(Barclays Capital)东京首席外汇策略师山本雅文(Masafumi Yamamoto)表示，尽管中国将人民币兑美元日波幅区间自0.5%扩大至1.0%料不会对人民币走势造成极大冲击，但却可能增加无本金交割外汇远期(NDF)市场波动性，包括澳元、纽元、韩元和加元等将受到影响。

山本雅文表示，从这一角度来说，日元市场可能受到的影响有限，因其对人民币的敏感性相对更低。

山本雅文还表示，周一市场上，美元/日元的关注焦点为稍晚的美国3月零售销售数据，以及美国4月纽约联储制造业指数。

华侨银行(OCBC)在一份报告中指出，继中国央行(PBOC)上周六(4月14日)决定将人民币兑美元汇率波幅从0.5%扩大一倍至1%之后，人民币兑美元可能面临贬值压力。

不过该行称，中国央行扩大人民币汇率波动区间更多的是象征性意义，而没有太多实际意义。

华侨银行表示，“鉴于2012年中国经常帐盈余占国内生产总值(GDP)比重可能从2011年的2.7%进一步下降，远低于美国财长盖特纳(Timothy Geithner)2010年提出的临界线4%，我们预计，未来在岸市场，人民币兑美元可能面临贬值压力，而不是升值压力。”

该行补充道，近期人民币波动可能进一步加大。“但在我们看来，只要当前人民币汇率形成机制保持不变，那么汇价的波动更多的是象征性的。”

摩根大通(JP Morgan)东京首席外汇策略师Junya Tanase表示，中国人民币汇率日内波幅扩大的实际意义有限。他表示，在过去，人民币兑美元汇价极少测试其交易区间界限。

Tanase称，中国政策变动不会改变摩根大通看好人民币兑美元逐渐升值的观点，未来几个月人民币料在当前区间盘整，年底目标指向6.1000。

花旗集团(Citigroup)发布的一份报告显示，尽管中国贸易顺差缩窄，且通涨压力缓解，导致人民币快速升值的空间和动力有所减弱，但经济基本面仍料推动人民币兑美元年内升值1-2%。

花旗的此份报告发布于中国央行扩大人民币兑美元日内波幅限制之后。中国央行上周六(4月14日)宣布，银行间即期外汇市场人民币兑美元交易价浮动幅度限制自4月16日起由千分之五扩大至百分之一。

花旗指出，在升值预期下，预计未来人民币汇率波动将增大。不过，该行还表示，中国央行仍可以通过市场干预及每日中间价的设定来影响人民币价值。

日本财务省(MOF)高级官员表示，日本政府欢迎中国扩大人民币汇率波幅的决定。

该官员对记者表示，“中国此举是朝着积极方向迈出的一步，我们对此表示欢迎。”他还指出，此举将有助于中国经济，并有助于遏制通胀压力。

欧元兑美元：日线图显示，汇价处于20日均线下方，MACD指标依然处于零轴线下方，空方力量逐渐薄弱，欧元依然具有回落空间。

英镑兑美元：日线图显示，汇价处于20日均线下方，MACD指标也处于零轴线下方，多项指标显示英镑空方力量依然较强。

澳元兑美元：日线图显示，汇价处于20日均线下方，MACD指标处于零轴线下方，多项技术指标看空澳元。